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2023-12-15股票入門

股票股利、現金股利是什麼?新手必讀股利資訊一次看!

股票股利、現金股利是什麼 1

股票股利是什麼?現金股利是什麼?不管你是剛踏入股市,還是已經開始投資的投資人,對股票股利、現金股利這兩個名詞一定都有聽過,但這兩者究竟差在哪裡?股票股利、現金股利要如何計算?股票股利與現金股利有哪些常見問題?想了解股票股利、現金股利的話,就趕緊往下看吧!

股票股利&現金股利是什麼?

為何多數投資人,特別在意股票股利以及現金股利呢?因為,當公司在除權息時,會將盈餘以「股票股利」或「現金股利」的形式配發給股東。因此,對多數的投資人來說,在選擇投資標的時,都會先考量該公司過往是否有發放股利,再考慮是否要買入該公司的股票。

與股票股利、現金股利息息相關的殖利率資訊,都在殖利率是什麼文章中。

<延伸閱讀:殖利率是什麼?3 分鐘看懂殖利率計算&注意事項有哪些!

股票股利

股票股利,也就是「除權」,指的是公司將獲利盈餘以「股票」形式發放給股東。

若公司有發放股票股利,那麼代表公司可能處於成長期,希望藉由發放股票股利的方式,將「現金」留下,用以投資公司(如:購買設備、擴建廠房等),使公司能夠繼續成長,但也不會使股東無任何利潤可以拿,甚至能讓股東更有機會參與到公司價值成長的過程。

現金股利

現金股利,也就是「除息」,指的是公司將獲利盈餘以「現金」形式發放給股東。

當公司處於成熟期,或無過多的投資需求時,就會將獲利以「現金」的形式配發給股東,而對投資人來說,相當於投資的錢從左邊的口袋移到右邊的口袋,整體的投資成本並無變化,但投資人卻擁有了穩定的現金流,能夠用來完善自己的財務規劃。

更多股票投資必讀的入門資訊,都在股票入門文章中。

<延伸閱讀:股票入門-初學者的懶人包 | 股票怎麼買-專家指導 | 五步驟完全指南

股利發放率是什麼?

股利發放率,又稱為股票配息率、股息發放率。指的是公司每年從獲利盈餘中,提撥股利的比例。

股利發放率=每股股利÷每股盈餘(EPS)*100%

由於每間公司的成長階段對現金需求的會有所不同(例如:成長期的公司需要大量現金用以擴展公司規模,成熟期公司則不需要過多的資金用以投資),因此對盈餘的使用方式也會有所不同。

若想多了解公司如何使用盈餘,投資人可以透過公司過去的「股利發放率」與「盈餘」來掌握公司的股利發放情形,並考慮是否要投資該公司哦!

股利來源有哪些?

  1. 保留盈餘
  2. 法定盈餘公積
  3. 資本公積

一般來說,企業用來發放股利的來源主要有三種,保留盈餘、法定盈餘公積以及資本公積。

1. 保留盈餘

保留盈餘,指的是公司的當期獲利,或前年度未分配的累積盈餘,也是公司發放股利的主要來源。

2. 法定盈餘公積

公司每年獲利時,會提撥 10% 獲利作為法定盈餘公積。當公司沒有虧損的時候,會將法定盈餘公積依照股東的持股比例來進行配股。

3. 資本公積

當公司沒有虧損時,可以利用資本公積配股,也就是投資人付出超過股票面值的前進行配股。

股票股利、現金股利差在哪?

股利股息怎麼計算?

由於股票股利與現金股利的價值不完全相同,因此兩者在配股、配息時,計算的方式也不同!

股票股利計算方式

股票股利的計算公式為:

配股金額*持有股數*0.1(單位:股)

假設 A 公司發放股票股利 1.5 元,投資人持有一張股票(1,000 股),那麼可獲得的股票股利為:1.5*1,000*0.1=150 股。

現金股利計算方式

現金股利的計算公式為:

配息金額*持有股數(單位:股)

假設 A 公司發放股票股利 1.2 元,投資人持有一張股票(1,000 股),那麼可獲得的股票股利為:1.2*1,000=1,200 元。

股票股利、現金股利怎麼領?

每年 7~9 月,是台灣大多數公司發放股票股利與現金股利的時間,只要在「除權息交易日」前一天買進該公司的股票,並持有該股票到「除權息基準日」,就可以在該年度的股利發放日領取股票股利、現金股利囉!

更多除權息的相關資訊,都在除權息是什麼的文章中。

<延伸閱讀:除權息是什麼?除權息計算&優缺點資訊全攻略

股票、現金股利常見問題

Q1. 股票股利&現金股利哪個好?

應該選擇股票股利還是現金股利,取決於你投資的目的。如果你希望能夠擁有一間能持續成長,並為你帶來利潤的公司那麼可以選擇股票股利。但如果你需要一個能為你帶來穩定現金流的公司,那麼可以選擇發放現金股利的公司。

Caven 提醒你,若選擇現金股利的話,還要留意是否會被課股利所得稅,或是要繳二代健保補充保費!

Q2. 股票股利與現金股利何時發一次?

大多數的公司配股配息,都是每年發一次。但如果你投資的是 ETF,那很有可能每季或半年配發一次,因此在投資前,建議你先確認投資的公司、標的配息頻率是多久一次。

Q3. 股票股利如何計算?

股票股利的計算公式為:配股金額*持有股數*0.1(單位:股),配股 1 元,代表投資人每持有 1 股,就可獲得 0.1 股的股票。

Q4. 現金股利如何計算?

現金股利的計算公式為:配息金額*持有股數(單位:股),配息 1 元,代表投資人每持有 1 股,就可獲得 1 元的現金股利。
結語
了解完股票股利、現金股利是什麼後,想透過股票賺錢,除了賺價差以外,還可以透過領股利股息的方式來為自己增加資產價值,或是維持穩定的現金流!

不過,如果投資人想在除息交易日前買進股票,並達到領取股票股利、現金股利的畫,還要特別留意該公司的填息能力是否良好,才能避免賠錢的情況發生哦!

更多股票賺錢的資訊,都在股票怎麼賺錢的文章中。

<延伸閱讀:股票怎麼賺錢?玩股票必看的 3 大賺錢技巧!